日前，全國首家地區(qū)特色化區(qū)塊鏈+供應(yīng)鏈金融共享服務(wù)平臺(tái)落戶南京市建鄴區(qū)。該平臺(tái)由開鑫科技與建鄴區(qū)政府共建，將以服務(wù)區(qū)域產(chǎn)業(yè)發(fā)展為根本，通過平臺(tái)的模式加速區(qū)域內(nèi)的產(chǎn)融匹配，充分發(fā)揮區(qū)域內(nèi)優(yōu)質(zhì)核心企業(yè)及上下游企業(yè)、金融及中介機(jī)構(gòu)的資源優(yōu)勢，進(jìn)而加速區(qū)域內(nèi)主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)的集聚，助力地區(qū)產(chǎn)業(yè)集群的加速發(fā)展。同時(shí)，該平臺(tái)還可以為入駐企業(yè)提供產(chǎn)業(yè)渠道與資金渠道的線上供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)對接服務(wù)，實(shí)現(xiàn)資金端和資產(chǎn)端的高效鏈接。

這意味著，供應(yīng)鏈金融在科技加持下，有望迎來新突破。

實(shí)際上，供應(yīng)鏈金融作為“解決中小企業(yè)融資難題、降低融資成本、防控企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)”的有效手段，近年來的市場關(guān)注度越來越高。在部分大型銀行的2020年報(bào)中，“供應(yīng)鏈金融”也正成為重點(diǎn)關(guān)注的業(yè)務(wù)。

對于中小企業(yè)來說，供應(yīng)鏈金融可以有效解決企業(yè)的融資難題。有關(guān)數(shù)據(jù)顯示，截至2019年末，全國應(yīng)收賬款融資需求就超過了13萬億元，其中僅有1萬億元融資需求得到滿足，處于供應(yīng)鏈長尾端的小微企業(yè)有近12萬億元的融資缺口。

有市場、有需求，但供應(yīng)鏈金融卻處于“叫好不叫座”的尷尬狀態(tài)。有學(xué)者總結(jié)了國內(nèi)供應(yīng)鏈金融發(fā)展過程中的四大瓶頸: 付款期限無法預(yù)測、企業(yè)信用信息不足、相關(guān)法律權(quán)利不穩(wěn)定、證券化機(jī)制不健全。

還有專家指出，供應(yīng)鏈金融企業(yè)的發(fā)展受制于整個(gè)供應(yīng)鏈行業(yè)對外的低透明度，居高不下的交易成本，核心企業(yè)的“魔咒”、即核心企業(yè)通過侵占上游供應(yīng)商和下游經(jīng)銷商的利益來改善自身的資金流動(dòng)性。

如何破解痛點(diǎn)、打破尷尬局面?“當(dāng)前的供應(yīng)鏈金融，可以說是產(chǎn)業(yè)、金融和科技的有機(jī)結(jié)合。”開鑫科技董事長兼總經(jīng)理周治翰認(rèn)為，金融科技的加入，為供應(yīng)鏈金融良好發(fā)展提供了基礎(chǔ)。

去年10月，在開鑫科技的技術(shù)加持下，中國物流與采購聯(lián)合會(huì)上線“中國供應(yīng)鏈金融生態(tài)資源協(xié)同服務(wù)平臺(tái)(融之網(wǎng))”。目前已入駐合作單位100多家，發(fā)布需求近百余個(gè)，行業(yè)資源處于持續(xù)更新中。

2021年4月，聯(lián)易融于港交所主板正式掛牌，成為首家上市的中國供應(yīng)鏈金融科技企業(yè)。“大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈、人工智能等金融科技的深度應(yīng)用，提高了交易數(shù)據(jù)的真實(shí)性，極大提升了整個(gè)供應(yīng)鏈條的信用、信息傳導(dǎo)效率，有助于化解供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)，破解發(fā)展困境。”廣州市社會(huì)科學(xué)院金融研究所副所長蔡進(jìn)兵此前曾表示。

不過，金融科技也不是唯一的“鑰匙”。開鑫科技自2014年開始布局供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域，每年研發(fā)成本投入達(dá)20%以上，前期人才儲(chǔ)備、系統(tǒng)搭建、風(fēng)控模型設(shè)計(jì)等，單個(gè)平臺(tái)的基礎(chǔ)投入至少上千萬元，且在平臺(tái)運(yùn)行兩三年后才能看到成本的覆蓋和盈利。

此外，在周治翰看來，行業(yè)數(shù)據(jù)的積累和風(fēng)控能力的構(gòu)建以及生態(tài)共建等也是供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域的科技痛點(diǎn)。以行業(yè)數(shù)據(jù)的積累和風(fēng)控能力的構(gòu)建為例，周治翰認(rèn)為，供應(yīng)鏈金融科技服務(wù)是為支撐業(yè)務(wù)而存在的，不同的主體、行業(yè)、場景、發(fā)展階段、平臺(tái)的建設(shè)、服務(wù)的提供都要隨之而變化，所以需要在發(fā)展初期就選擇好細(xì)分領(lǐng)域，并進(jìn)行長期的數(shù)據(jù)、經(jīng)驗(yàn)積累。

經(jīng)過近8年的摸索，開鑫科技目前已擁有較為成熟的科技產(chǎn)品和完整的供應(yīng)鏈金融科技解決方案，并形成了以數(shù)字化風(fēng)控為核心的供應(yīng)鏈金融科技產(chǎn)品集群。“目前，基于在數(shù)據(jù)整合、數(shù)據(jù)建模、實(shí)時(shí)計(jì)算、風(fēng)險(xiǎn)策略、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)、產(chǎn)業(yè)分析等方面的能力，我們在大數(shù)據(jù)與風(fēng)險(xiǎn)控制上形成了自身的核心優(yōu)勢，積累了百余項(xiàng)軟著和專利，在物流、化工、醫(yī)藥等產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域以數(shù)據(jù)為支撐，通過產(chǎn)業(yè)+科技的形式進(jìn)行探索。”周治翰說，通過保理系統(tǒng)輸出和產(chǎn)品設(shè)計(jì)服務(wù)，為客戶開展供應(yīng)鏈金融資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)提供技術(shù)和咨詢支持，幫助電子等行業(yè)中小企業(yè)盤活應(yīng)收賬款，目前所服務(wù)項(xiàng)目儲(chǔ)架規(guī)模達(dá)300億元，已獲批80億元。不僅如此，我們還參與了證監(jiān)會(huì)場外市場區(qū)塊鏈監(jiān)管在江蘇的試點(diǎn)，推動(dòng)供應(yīng)鏈金融規(guī)范化發(fā)展。

供應(yīng)鏈金融迎來政策風(fēng)口。2020年9月，八部委發(fā)布的《關(guān)于規(guī)范發(fā)展供應(yīng)鏈金融 支持供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈穩(wěn)定循環(huán)和優(yōu)化升級的意見》指明了場景化、生態(tài)化、線上化和數(shù)字化是供應(yīng)鏈金融的發(fā)展方向。“無論是從服務(wù)中小微企業(yè)融資、金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的角度，還是金融監(jiān)管的角度，供應(yīng)鏈金融都必須與金融科技結(jié)合，這代表從監(jiān)管的角度把金融科技放在了一個(gè)不可或缺的位置。”周治翰說。

不僅如此，在2021年政府工作報(bào)告中，“創(chuàng)新供應(yīng)鏈金融服務(wù)模式”首次單獨(dú)提及。從一系列的政策出臺(tái)，可以看到供應(yīng)鏈金融已成為我國融資結(jié)構(gòu)改革、資金服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、服務(wù)中小企業(yè)的重要抓手。

周治翰認(rèn)為，在垂直領(lǐng)域的深耕是供應(yīng)鏈金融科技發(fā)展的重要方向，橫向發(fā)展很難形成規(guī)模化，只有在縱向市場的深度垂直才有可能形成自身的優(yōu)勢與影響力，從而與核心產(chǎn)業(yè)客戶一起在縱向市場形成一種良性的生態(tài)和平臺(tái)。

與此同時(shí)，他還認(rèn)為，供應(yīng)鏈金融要做大做強(qiáng)，除了通過科技手段推進(jìn)產(chǎn)業(yè)與金融的融合，還需要更多機(jī)構(gòu)的協(xié)同參與。“一個(gè)完整的供應(yīng)鏈金融生態(tài)體系包含了產(chǎn)品模式、獲客渠道、后期運(yùn)營、資金渠道等等方面，這就需要金融科技服務(wù)企業(yè)擁有一個(gè)開放的心態(tài)，與產(chǎn)業(yè)客戶聯(lián)合去共同實(shí)踐，共同開發(fā)定制化的供應(yīng)鏈金融服務(wù)，幫助產(chǎn)業(yè)客戶建立、運(yùn)營自己主導(dǎo)的供應(yīng)鏈金融生態(tài)圈。”他說。